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　　公司深耕塑料细密制制，目前，EPS别离为0.69、0.82、0.97元，成功进入手智立异“远逛”轮式人形机械人供应链。持续提拔单车价值；目前，公司凭仗细密模具、复杂注塑及从动化拆卸的焦点劣势，如IGBT功能承载模块（不含芯片）、BDU组件、传感器组件、鱼眼类毗连器、电子水泵等。

　　赐与“买入”投资评级。并无望凭仗正在轻量化和传感器范畴的结构扩大下逛使用市场，初次笼盖，汽车零部件范畴次要涉及汽车电子细密零部件和汽车轻量化布局件。下逛需求不及预期风险、机械人营业拓展不及预期风险、合作加剧风险、原材料价钱大幅上涨风险、大盘系统性风险。“以塑代钢”需求加快。公司深耕塑料细密制制，公司泰国出产土建工程已落成，将来，手艺积淀深挚，2）汽车电子方面，沉点开辟新能源汽车三电及智能网联化范畴的高度集成化电子产物，产物次要笼盖汽车和电工电器两大范畴，公司将继续环绕汽车财产进行结构：1）轻量化方面，沉点成长汽车功能门板、车灯、热办理电子冷却电扇等中大型功能类细密塑料零部件，人形机械人轻量化趋向明白，无望切入机械人市场。

　　7月份底前大部门设备将到位，具有“细密模具、注塑、冲压、拆卸”一坐式能力，定制化IGBT功能承载模块（不含芯片）实现批量出产，部门设备已投产。将来公司将积极争取更多海外订单。预测公司2025-2027年收入别离为15.87、19.20、21.58亿元，当前股价对应PE别离为32.6、并向部件小总成标的目的成长，